이띠 판단 · 다섯 갈래4곳을 살펴보세요
좋은 신호 1 · 살펴볼 곳 4 이띠 판단
분기 회복 조짐은 있으나 수익성·현금·투자 부담이 큽니다.
- 실적의 변곡점회복 시작
- 이익의 질살펴볼 곳수익성 악화
- 영업 레버리지살펴볼 곳계산 불가
- 현금이 들어오는가살펴볼 곳현금 유출
- 투자 이후 회수 구간살펴볼 곳증설 진행
매수·매도 의견이 아니라 공시된 재무 숫자를 읽은 판단이에요.
2026년 2분기 · 2025년 연간(2024년과 비교) 공시 숫자 · 2026년 10월 8일 판단
이띠 판단 1좋은 신호
감소했지만 전 대비 회복이 시작됐습니다.
영업가 13억원에서 9억원으로 줄었습니다.
회복 시작- 영업이익 2026년 1분기
- −13억원
- 영업이익 2026년 2분기
- −9억원
이띠 판단 2살펴볼 곳
은 성장했지만 은 악화됐습니다.
은 30.4% 늘었으나 영업는 27억원에서 34억원으로 커졌습니다.
수익성 악화- 매출액 증감률 2024년→2025년
- 30.4%
- 영업이익 2024년
- −27억원
- 영업이익 2025년
- −34억원
이띠 판단 3살펴볼 곳
뚜렷한 신호가 없습니다.
전년 영업가 27억원이라 배수 계산이 불가하며, 은 30.4% 늘었습니다.
계산 불가- 영업이익 2024년
- −27억원
- 매출액 증감률 2024년→2025년
- 30.4%
이띠 판단 4살펴볼 곳
이면서 현금도 유출됐습니다.
순적자 39억원, 영업현금흐름 적자 43억원이며 채권이 1억원에서 14억원으로 늘어 회수 여부를 점검해야 합니다.
현금 유출- 당기순이익 2025년
- −39억원
- 영업활동현금흐름 2025년
- −43억원
- 매출채권 2024년
- 1억원
- 매출채권 2025년
- 14억원
- 영업현금흐름 증가 + 재고 감소 · 조합에 걸리지 않음
- 매출 증가 + 매출채권 급증 · 회수 여부 점검
이띠 판단 5살펴볼 곳
증설이 진행 중인 투자 확대 구간입니다.
CAPEX가 7억원에서 35억원으로 늘었습니다.
증설 진행- CAPEX(유형자산의 취득) 2024년
- 7억원
- CAPEX(유형자산의 취득) 2025년
- 35억원