이띠 판단 · 다섯 갈래3곳을 살펴보세요
좋은 신호 2 · 살펴볼 곳 3 이띠 판단
이익 가속과 투자 회수 신호는 있으나 수익성·현금흐름은 경계입니다.
- 실적의 변곡점이익 가속
- 이익의 질살펴볼 곳수익성 악화
- 영업 레버리지살펴볼 곳수익성 악화
- 현금이 들어오는가살펴볼 곳주의
- 투자 이후 회수 구간회수 가능성
매수·매도 의견이 아니라 공시된 재무 숫자를 읽은 판단이에요.
2026년 2분기 · 2025년 연간(2024년과 비교) 공시 숫자 · 2026년 10월 8일 판단
이띠 판단 1좋은 신호
이익 가속입니다.
2026년 2분기 은 직전 보다 38.9% 늘었고, 은 15.7% 늘었습니다.
이익 가속- 영업이익 증감률 2026년 1분기→2026년 2분기
- 38.9%
- 매출액 증감률 2026년 1분기→2026년 2분기
- 15.7%
이띠 판단 2살펴볼 곳
은 성장했지만 은 악화됐습니다.
2025년 은 10.9% 늘었으나 은 8.1% 줄었습니다.
수익성 악화- 매출액 증감률 2024년→2025년
- 10.9%
- 영업이익 증감률 2024년→2025년
- −8.1%
이띠 판단 3살펴볼 곳
성장에도 이 악화됐습니다.
2025년 은 10.9% 늘었지만 은 8.1% 줄었습니다.
수익성 악화- 매출액 증감률 2024년→2025년
- 10.9%
- 영업이익 증감률 2024년→2025년
- −8.1%
이띠 판단 4살펴볼 곳
주의입니다.
2025년 은 흑자 1,472억원이나 영업현금흐름은 1,685억원입니다.
채권이 32.3% 늘어 회수 여부 점검이 필요합니다.
주의- 당기순이익 2025년
- 1,472억원
- 영업활동현금흐름 2025년
- −1,685억원
- 매출채권 증감률 2024년→2025년
- 32.3%
- 영업현금흐름 증가 + 재고 감소 · 조합에 걸리지 않음
- 매출 증가 + 매출채권 급증 · 회수 여부 점검
이띠 판단 5좋은 신호
투자 회수 가능성이 있습니다.
2025년 CAPEX는 5.7% 줄었고 은 10.9% 늘었습니다.
회수 가능성- CAPEX(유형자산의 취득) 증감률 2024년→2025년
- −5.7%
- 매출액 증감률 2024년→2025년
- 10.9%