이띠 판단 · 다섯 갈래3갈래가 좋은 신호예요
좋은 신호 3 · 살펴볼 곳 2 이띠 판단
회복과 현금은 양호하나 매출 정체와 투자 축소는 경계입니다.
- 실적의 변곡점회복 시작
- 이익의 질수익성 개선
- 영업 레버리지살펴볼 곳해당 없음
- 현금이 들어오는가양호
- 투자 이후 회수 구간살펴볼 곳투자 축소
매수·매도 의견이 아니라 공시된 재무 숫자를 읽은 판단이에요.
2026년 2분기 · 2025년 연간(2024년과 비교) 공시 숫자 · 2026년 10월 7일 판단
이띠 판단 1좋은 신호
감소했지만 전 대비 회복이 시작됐습니다.
이 157억원에서 577억원으로 267.9% 늘었습니다.
회복 시작- 영업이익 2026년 1분기
- 157억원
- 영업이익 2026년 2분기
- 577억원
- 영업이익 증감률 2026년 1분기→2026년 2분기
- 267.9%
이띠 판단 2좋은 신호
비용 절감으로 이 개선됐습니다.
은 2.1% 줄었지만 은 37.5% 늘었습니다.
수익성 개선- 매출액 증감률 2024년→2025년
- −2.1%
- 영업이익 증감률 2024년→2025년
- 37.5%
이띠 판단 3살펴볼 곳
이 2.1% 줄어 영업 레버리지는 해당 없습니다.
뚜렷한 신호가 없습니다.
해당 없음- 매출액 증감률 2024년→2025년
- −2.1%
이띠 판단 4좋은 신호
현금 흐름은 양호합니다.
영업현금흐름이 2.1조원으로 15.5% 늘었고 재고는 8.7% 줄었습니다.
양호- 영업활동현금흐름 2025년
- 2.1조원
- 영업활동현금흐름 증감률 2024년→2025년
- 15.5%
- 재고자산 증감률 2024년→2025년
- −8.7%
- 영업현금흐름 증가 + 재고 감소 · 현금흐름 개선
- 매출 증가 + 매출채권 급증 · 매출이 늘지 않아 보지 않음
이띠 판단 5살펴볼 곳
투자가 줄었습니다.
유형자산 취득이 1.7조원에서 1.5조원으로 10.7% 줄었습니다.
투자 축소- CAPEX(유형자산의 취득) 2024년
- 1.7조원
- CAPEX(유형자산의 취득) 2025년
- 1.5조원
- CAPEX(유형자산의 취득) 증감률 2024년→2025년
- −10.7%